Immo-Kredit während Inflation & angestiegenen Zinsen
(See English version below.)
In den vergangenen Jahren waren die Immobilienpreise hoch – dafür war die Finanzierung relativ günstig. Für Interessenten hat es sich also trotzdem ausgezahlt, eine Immobilie zu kaufen und mit einem Kredit von der Bank zu finanzieren. Mit der Anhebung des Leitzinses auf 0,5 % und der hohen Inflation könnte sich das nun ändern.
Die Situation für Käufer vor der Leitzinsanhebung
Jahrelang waren die Zinsen für Immobilienfinanzierungen auf einem absolut niedrigen Niveau, lag der Leitzins doch bei 0 Prozent. Gleichzeitig sorgten die niedrigen Zinsen dafür, dass Investoren in anderen Anlageformen nur wenig Rendite erwirtschafteten und Immobilien dadurch noch attraktiver wurden. Das Angebot verknappte sich, während die Nachfrage unaufhörlich stieg. Insbesondere Berlin gehört zu den begehrtesten Wohnlagen Deutschlands. Das zeigt auch die Leerstandsquote von 0,8 %. Wohnraum ist in der Bundeshauptstadt Mangelware. Durch die Flucht vieler Städter ins Umland von Brandenburg stiegen auch hier die Nachfrage und Preise für Immobilien.
So haben sich Zinsen und Preise in der Inflation verändert
Schon bevor die Europäische Zentralbank im Juli 2022 den Leitzins auf 0,5 % anhob, stiegen die Preise für Immobilien. Schon lange war die Inflationsrate nicht mehr so hoch, sodass sich die Immobilienpreise zusätzlich angezogen haben. Sowohl bei den Bestandsimmobilien als auch bei Neubauten in Berlin verzeichneten die Preise in 2021 einen Zuwachs von 15 bzw. 9 % im Vergleich zum Vorjahr.
Durch die Leitzinsanhebung steigen nun aber weniger die Preise für Immobilien, sondern vielmehr die Kosten für Bauzinsen und Finanzierungen. Zwei oder mehr Prozentpunkte machen da einen erheblichen Unterschied. Zeitgleich haben die Banken ihre Anforderungen für Immobilienfinanzierungen verschärft und prüfen Darlehen nun noch gründlicher. Sie wollen verhindern, dass Kredite bei steigenden Zinsen platzen. Zu knapp sollte die Finanzierung daher nicht kalkuliert werden, besonders der geforderte Eigenanteil ist je nach Bank teilweise auf bis zu 30 % angestiegen.
Quelle: DISKURS Das Kundenmagazin der Weberbank (Ausgabe 2/2022)
So könnte sich der Immobilienmarkt in Berlin & Brandenburg entwickeln
Als Makler beobachten wir den Markt sehr genau. Ein deutlicher Preissturz ist auf dem Berliner Immobilienmarkt nicht zu erwarten – dafür ist die Wohnraumsituation viel zu angespannt und die Nachfrage ungebrochen hoch. Die Menschen möchten weiterhin in der Hauptstadt und im umliegenden Speckgürtel Berlins wohnen. Zudem bleibt auch die Immobilie an sich ein hochgeschätztes Investment, das nicht so schnell an Wert verliert. Die Immobilienpreise werden in Berlin voraussichtlich stagnieren. Weiterhin wird auch in absehbarer Zukunft das Wohnraumangebot die Nachfrage nicht bedienen können. Der Markt in der Hauptstadt wird sich daher nicht so deutlich entspannen wie in anderen Städten und Regionen Deutschlands.
Da nun die Zinsen für eine Immobilienfinanzierung teurer werden, sollten Interessenten zeitnah überlegen, ob sie eine Immobilie in Berlin oder Brandenburg erwerben möchten. Schließlich sind weitere Zinssteigerungen nicht ausgeschlossen. Wichtig ist, dass jeder Käufer im Einzelfall kalkuliert: Wie sind die finanziellen Möglichkeiten, gibt es Rücklagen und passen die Kreditkonditionen mindestens für die Zinsbindungsfrist zum Vorhaben? Kontaktieren Sie uns und wir von Victor Investment beraten Sie hierzu ganz individuell.
REAL ESTATE LOAN DURING INFLATION & RISING INTEREST RATES
Property prices have been high in recent years – but financing has been relatively cheap. For prospective buyers, it has therefore still paid off to buy a property and finance it with a loan from the bank. With the key interest rate being raised to 0.5% and high inflation, this could now change.
The situation for buyers before the prime rate hike
For years, interest rates for real estate financing were at an absolutely low level, with the prime rate at 0%. At the same time, the low interest rates meant that investors in other forms of investment only generated low returns, making real estate even more attractive. Supply became scarcer, while demand continued to rise. Berlin in particular is one of the most sought-after residential locations in Germany. This is also reflected in the vacancy rate of 0.8%. Living space is in short supply in the German capital. The flight of many city dwellers to the surrounding areas of Brandenburg has also increased demand and prices for real estate here.
How interest rates and prices have changed with inflation
Even before the European Central Bank raised the key interest rate to 0.5% in July 2022, property prices were already on the rise. The rate of inflation had not been this high for a long time, meaning that property prices have also risen. Prices for both existing properties and new builds in Berlin rose by 15% and 9% respectively in 2021 compared to the previous year.
However, the key interest rate hike is not so much causing property prices to rise, but rather the cost of building interest and financing. Two or more percentage points make a significant difference. At the same time, banks have tightened their requirements for real estate financing and are now checking loans even more thoroughly. They want to prevent loans from collapsing when interest rates rise. Financing should therefore not be calculated too tightly, especially as the required equity share has risen to up to 30% in some cases, depending on the bank.
How the real estate market in Berlin & Brandenburg could develop
As estate agents, we are monitoring the market very closely. A significant drop in prices is not to be expected on the Berlin real estate market – the housing situation is far too tense for that and demand remains high. People still want to live in the capital and the surrounding suburbs of Berlin. In addition, real estate itself remains a highly valued investment that will not lose value quickly. Real estate prices in Berlin are expected to stagnate. Furthermore, the supply of housing will not be able to meet demand in the foreseeable future. The market in the capital will therefore not ease as significantly as in other cities and regions of Germany.
As interest rates for real estate financing are now becoming more expensive, prospective buyers should promptly consider whether they would like to purchase a property in Berlin or Brandenburg. After all, further interest rate increases cannot be ruled out. It is important that every buyer calculates on a case-by-case basis: What are the financial possibilities, are there any reserves and do the loan conditions suit the project, at least for the fixed-interest period? Contact us and we at Victor Investment will advise you individually.